Die stilisierten Fakten der Wechselkurse

In diesem Buch untersuchen wir die stilisierten Fakten der Wechselkurse in fünf LATAM-Ländern und interpretieren diese im Lichte der neueren Literatur. Darüber hinaus wurde eine zweite Gruppe von nicht allgemein erforschten Fakten untersucht. Der untersuchte Datensatz umfasst tägliche Wechselkursmessungen, verschiedene makrofinanzielle Indikatoren wie Leitzinsen und Risikomessungen sowie vierteljährliche BIP-Lückenmessungen für einen Zeitraum, in dem diese Länder eine Form von Inflationszielen mit unterschiedlichem Grad an diskretionären Devisenmarktinterventionen verfolgten. Die in diese Analyse einbezogenen Länder sind hinreichend ähnlich, um sicherzustellen, dass gemeinsame stilisierte Fakten auftreten, und unterschiedlich genug, um sowohl die Robustheit unserer Ergebnisse als auch das Auftreten idiosynkratischer Fakten zu gewährleisten.